“一帶一路”區(qū)域集中了全球重要的能源生產(chǎn)和消費(fèi)大國(guó)，這些國(guó)家是未來(lái)我國(guó)能源合作的重點(diǎn)。“一帶一路”能源合作旨在共同打造開(kāi)放包容、普惠共享的能源利益共同體、責(zé)任共同體和命運(yùn)共同體，要實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，應(yīng)促進(jìn)區(qū)域市場(chǎng)深度融合，致力于建成區(qū)域能源交易市場(chǎng)，共同參與和改善全球能源治理。
一、建設(shè)“一帶一路”能源交易市場(chǎng)的重要意義
“一帶一路”區(qū)域能源儲(chǔ)量占全球儲(chǔ)量的70%以上，今后20年內(nèi)，區(qū)域內(nèi)能源需求增量將占全球增量的60%以上。區(qū)域內(nèi)能源合作是沿線國(guó)家的共同需求，建立區(qū)域統(tǒng)一的能源交易市場(chǎng)，形成反映區(qū)域能源供求關(guān)系的市場(chǎng)價(jià)格，既有利于保障區(qū)域能源安全，也有利于全球能源市場(chǎng)穩(wěn)定。
(一)提升區(qū)域能源定價(jià)話語(yǔ)權(quán)。“一帶一路”區(qū)域無(wú)論是能源生產(chǎn)量、消費(fèi)量還是消費(fèi)增長(zhǎng)潛力都處于全球領(lǐng)先，但在能源交易中一直以西方交易平臺(tái)的價(jià)格作為定價(jià)基準(zhǔn)。比如，亞洲市場(chǎng)的天然氣定價(jià)主要采取與石油掛鉤的長(zhǎng)期協(xié)議價(jià)格，導(dǎo)致價(jià)格不能反映本地區(qū)天然氣供需關(guān)系，“亞洲溢價(jià)”問(wèn)題長(zhǎng)期存在。中國(guó)作為能源消費(fèi)大國(guó)，在國(guó)際能源市場(chǎng)上甚至長(zhǎng)期處于“買什么什么漲”的被動(dòng)境地。沒(méi)有定價(jià)權(quán)就只能被動(dòng)接受國(guó)際能源價(jià)格波動(dòng)，難以抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，在全球能源治理中也缺乏與自身體量相匹配的話語(yǔ)權(quán)。建設(shè)區(qū)域能源交易市場(chǎng)，將大量生產(chǎn)者、中間商和需求者聚集在同一平臺(tái)公開(kāi)交易，實(shí)現(xiàn)區(qū)域資源的優(yōu)化高效配置，形成反映區(qū)域能源供求關(guān)系和稀缺程度的市場(chǎng)價(jià)格，最終形成自己的定價(jià)基準(zhǔn)，擁有定價(jià)話語(yǔ)權(quán)。
(二)為區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供新動(dòng)能。在“一帶一路”區(qū)域，能源是一部分國(guó)家競(jìng)爭(zhēng)力之所在，卻是另一部分國(guó)家發(fā)展的短板。建立統(tǒng)一的區(qū)域能源交易市場(chǎng)，形成公平透明的價(jià)格，促進(jìn)交易活躍，對(duì)供需雙方都有利。交易市場(chǎng)除了價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能外，還能吸引更多資金進(jìn)入，創(chuàng)造和滿足區(qū)域能源投融資需求，使資金需求方和供給方更好匹配，提高投資效率，為區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供新動(dòng)能。
(三)推動(dòng)沿線國(guó)家結(jié)成命運(yùn)共同體。能源交易市場(chǎng)特別是油氣交易市場(chǎng)離不開(kāi)油氣管道等基礎(chǔ)設(shè)施的互聯(lián)互通，隨著區(qū)域能源市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大，交易品種和交易產(chǎn)品逐步實(shí)現(xiàn)多樣化，必然促使各國(guó)加強(qiáng)能源基礎(chǔ)設(shè)施的互聯(lián)互通，實(shí)現(xiàn)基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)化，這將進(jìn)一步增強(qiáng)國(guó)家間的貿(mào)易和投資聯(lián)結(jié)，使經(jīng)濟(jì)聯(lián)系更加緊密，推動(dòng)區(qū)域國(guó)家結(jié)成利益共同體和命運(yùn)共同體，并對(duì)全球政治經(jīng)濟(jì)格局產(chǎn)生深刻影響。
二、構(gòu)建區(qū)域能源交易市場(chǎng)的基礎(chǔ)要素和現(xiàn)實(shí)條件
(一)基礎(chǔ)要素。從國(guó)際實(shí)踐看，構(gòu)建“一帶一路”能源交易市場(chǎng)至少需要兩個(gè)基礎(chǔ)要素，即能源交易平臺(tái)和國(guó)際化的貨幣。
1.能源交易平臺(tái)。能源交易平臺(tái)發(fā)揮著能源價(jià)格信號(hào)的產(chǎn)生與傳遞，規(guī)避能源市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的作用，是成熟的能源市場(chǎng)必備的要素。石油交易市場(chǎng)是歷史最長(zhǎng)、最活躍的能源市場(chǎng)，自上世紀(jì)80年代石油期貨產(chǎn)生后，石油的金融屬性日趨明顯，全球大部分石油交易都是通過(guò)金融市場(chǎng)完成的。紐約商品交易所和倫敦國(guó)際石油交易所形成的石油期貨價(jià)格直接影響全球石油市場(chǎng)定價(jià)。天然氣市場(chǎng)雖然不像石油市場(chǎng)的金融屬性那么明顯，但也有獨(dú)立的定價(jià)體系，北美和歐洲分別擁有美國(guó)亨利中心和英國(guó)國(guó)家平衡點(diǎn)兩大天然氣交易樞紐，形成的天然氣價(jià)格是國(guó)際天然氣價(jià)格的標(biāo)桿。
2.國(guó)際化的貨幣。國(guó)際化的貨幣是區(qū)域能源交易市場(chǎng)的另一基礎(chǔ)要素。全球重要的石油市場(chǎng)、天然氣市場(chǎng)都在美國(guó)和歐洲，而美元、英鎊和歐元恰恰是最重要的全球性貨幣。反映能源與貨幣之間關(guān)系的最好例證是石油美元。上世紀(jì)70年代，布雷頓森林體系瓦解，美元與黃金正式脫鉤后，美國(guó)通過(guò)與沙特簽訂協(xié)議約定石油繼續(xù)以美元計(jì)價(jià)交易等一系列舉措保住了美元的國(guó)際貨幣地位。而美元強(qiáng)勢(shì)的國(guó)際儲(chǔ)備貨幣地位也使得石油市場(chǎng)迅速發(fā)展成為全球市場(chǎng)，目前已是全球金融市場(chǎng)的重要組成部分。
(二)現(xiàn)實(shí)條件。“一帶一路”沿線國(guó)家市場(chǎng)成熟度差別較大，競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)體系難以自發(fā)形成，但很多國(guó)家意識(shí)到建立區(qū)域能源市場(chǎng)的重要性，已開(kāi)展相關(guān)探索和嘗試。
首先，“一帶一路”沿線及周邊很多國(guó)家致力于建設(shè)面向區(qū)域甚至全球的油氣交易平臺(tái)。近年來(lái)，中國(guó)、新加坡、日本和韓國(guó)等都在探索建立油氣交易平臺(tái)。新加坡是國(guó)際金融中心和國(guó)際原油交易中心，具備建立能源交易平臺(tái)的基礎(chǔ)，但由于市場(chǎng)規(guī)模和資源條件制約了石油和天然氣現(xiàn)貨交易量。日本和韓國(guó)本身市場(chǎng)容量有限，比如，對(duì)于天然氣消費(fèi)來(lái)說(shuō)，兩國(guó)主要是液化天然氣(LNG)市場(chǎng)，在構(gòu)建區(qū)域油氣交易平臺(tái)方面存在先天缺陷。中國(guó)也一直致力于建設(shè)區(qū)域油氣交易平臺(tái)。中國(guó)既是能源生產(chǎn)大國(guó)又是消費(fèi)大國(guó)，自身生產(chǎn)相當(dāng)量的石油和天然氣，同時(shí)大量進(jìn)口石油、管道天然氣和LNG，具備建立區(qū)域油氣交易平臺(tái)的最好條件。目前，中國(guó)上海期貨交易所下設(shè)的上海國(guó)際能源交易中心已經(jīng)準(zhǔn)備推出原油期貨。同時(shí)，中國(guó)已經(jīng)建立了上海石油天然氣交易中心和重慶石油天然氣交易中心兩家國(guó)家級(jí)油氣現(xiàn)貨交易中心，這兩家交易中心均位于“一帶一路”區(qū)域的重要位置，有助于實(shí)現(xiàn)區(qū)域能源市場(chǎng)的相互聯(lián)通，形成統(tǒng)一市場(chǎng)。
其次，人民幣國(guó)際進(jìn)程加快，有望作為區(qū)域能源市場(chǎng)的交易和計(jì)價(jià)貨幣。目前“一帶一路”區(qū)域的能源交易和投資多以美元作為交易貨幣，不利于交易雙方有效防范金融風(fēng)險(xiǎn)，降低交易成本。隨著人民幣加入特別提款權(quán)，國(guó)際影響力顯著提升，人民幣成為有影響的國(guó)際貨幣正在提速。近年來(lái)，中國(guó)人民銀行與全球19個(gè)國(guó)家和地區(qū)的央行簽署了貨幣互換協(xié)議，規(guī)模達(dá)2萬(wàn)多億元;在我國(guó)貿(mào)易結(jié)算中，人民幣占比已達(dá)30%左右。在區(qū)域能源合作中用人民幣作為結(jié)算貨幣的情況也有所增多。中國(guó)與俄羅斯簽署的中俄天然氣協(xié)議(東線)全部采用人民幣結(jié)算;卡塔爾建立了人民幣清算中心;沙特加快了與中國(guó)合作步伐，有意將人民幣作為石油交易結(jié)算貨幣。中國(guó)是很多沿線國(guó)家最重要的能源貿(mào)易伙伴，提高區(qū)域內(nèi)使用人民幣的比例，將為沿線國(guó)家構(gòu)建金融安全錨，維護(hù)區(qū)域經(jīng)濟(jì)金融穩(wěn)定。而把人民幣打造成穩(wěn)定可靠的國(guó)際貨幣，是中國(guó)希望向全球和區(qū)域提供的重要公共產(chǎn)品，也是中國(guó)作為世界第二大經(jīng)濟(jì)和最大發(fā)展中國(guó)家的責(zé)任，不僅符合中國(guó)國(guó)家利益，也符合區(qū)域國(guó)家對(duì)于全球金融穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求。
三、相關(guān)建議
(一)與沿線國(guó)家加強(qiáng)政策溝通，形成共識(shí)。區(qū)域能源市場(chǎng)建設(shè)需要獲得沿線國(guó)家的廣泛支持，形成最大共識(shí)，這是區(qū)域市場(chǎng)建設(shè)的根基?；诖?，各國(guó)應(yīng)加強(qiáng)政策溝通，積極推進(jìn)各國(guó)國(guó)內(nèi)相關(guān)領(lǐng)域的改革，包括提高政策的透明度，加強(qiáng)數(shù)據(jù)開(kāi)放和共享機(jī)制，放開(kāi)對(duì)能源市場(chǎng)的過(guò)度管制，鼓勵(lì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，加強(qiáng)金融監(jiān)管合作等。
(二)利用現(xiàn)有機(jī)制，根據(jù)現(xiàn)實(shí)條件，分區(qū)域穩(wěn)步推進(jìn)。在亞太經(jīng)合組織、中國(guó)-東盟“10+1”框架下，探索區(qū)域交易平臺(tái)建設(shè)的有效路徑，加強(qiáng)對(duì)話合作，發(fā)揮各自優(yōu)勢(shì);在上合組織、中亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作、大湄公河次區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作等框架下，探討區(qū)域能源安全和市場(chǎng)穩(wěn)定等問(wèn)題，以及人民幣結(jié)算和離岸人民幣市場(chǎng)建設(shè);在中阿合作論壇、中國(guó)海合會(huì)戰(zhàn)略對(duì)話等多邊機(jī)制下，推動(dòng)中國(guó)與中東能源關(guān)系發(fā)展，制定綜合應(yīng)對(duì)能源供應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)的有效策略，以及開(kāi)展石油期貨方面的合作。
(三)加強(qiáng)我國(guó)油氣交易平臺(tái)建設(shè)。穩(wěn)步推進(jìn)上海國(guó)際能源交易中心原油期貨交易，加強(qiáng)與新加坡原油交易所、香港國(guó)際石油交易所等地較為成熟平臺(tái)合作，逐步擴(kuò)大對(duì)“一帶一路”區(qū)域原油交易定價(jià)影響力。將上海石油天然氣交易中心和重慶石油天然氣交易中心建成面向“一帶一路”區(qū)域的油氣交易平臺(tái)。鼓勵(lì)在能源高消費(fèi)和基礎(chǔ)設(shè)施相對(duì)完備的地區(qū)繼續(xù)建立油氣交易中心，通過(guò)競(jìng)爭(zhēng)最終形成面向“一帶一路”區(qū)域的基準(zhǔn)價(jià)格。與新加坡或俄羅斯等國(guó)合作開(kāi)發(fā)區(qū)域天然氣價(jià)格指數(shù)。同時(shí)，加快國(guó)內(nèi)油氣體制改革，促使交易中心發(fā)揮應(yīng)有功能。
(四)推進(jìn)人民幣國(guó)際化，提高能源合作中人民幣計(jì)價(jià)結(jié)算比例。“一帶一路”建設(shè)為人民幣國(guó)際化提供了歷史機(jī)遇，而能源將成為推動(dòng)二者協(xié)同發(fā)展、相互促進(jìn)的重要工具。中國(guó)重要的能源合作伙伴中，俄羅斯和中亞5國(guó)對(duì)人民幣的接受程度相對(duì)更高，可優(yōu)先協(xié)商在交易中加大人民幣結(jié)算比例。發(fā)揮好中哈霍爾果斯國(guó)際邊境合作中心的作用。該中心處于“一帶一路”核心區(qū)，具備“境內(nèi)關(guān)外”的地緣優(yōu)勢(shì)和全國(guó)最優(yōu)惠的跨境人民幣結(jié)算政策優(yōu)勢(shì)，建設(shè)以中亞地區(qū)為目標(biāo)的離岸金融市場(chǎng)，加快人民幣向西“走出去”的步伐。
